Как правильно выбрать памм-счет на Альпари?

 

kart prib 23

День добрый. Не часто, получается, написать толковую и полезную статью. Откровенную ахинею писать смысла не вижу, а действительно стоящие мысли необходимо переваривать и развивать до конечной сформированной идеи, которую можно применять на практике. После общения с опытными управляющими, наблюдения за памм-счетами и достижения более менее положительной динамики при управлении собственными средствами, конкретно небольшой их частью выделенной под инвестирование в такой высокорискованный и высокочастотный вариант как Форекс, чуствую назрело время опубликовать свои наблюдения и выразить их в публикации под названием «Как выбрать памм-счет для инвестирования». Заранее прошу прощения, на тот случай если местами текст покажется нечитабельным или даже несуразным. К сожалению, приходится думать не только о литературной составляющей, но и подстраиваться под поисковые системы для продвижения сайта.

Многие меня спрашивают мол а зачем я пишу, советую своим последователям «как правильно выбрать памм-счет», «как выбрать трейдера», и вообще зачем мне это надо, сиди ровно, вкладывай свои деньги и зарабатывай? Отвечаю всем и сразу вопросом на вопрос: а почему собственно мне этого не делать, если я могу это делать и зарабатывать на этом? Диверсификацию видов получения дохода также следует учитывать и применять на практике, необходимо иметь несколько источников дохода и если одно с другим не конфликтует активно использовать все предоставленные жизнью возможности. Мало того, что я инвестор и партнер управляющих памм счетами, я еще и не плохой юрист в офлайн жизни с обширной клиентской базой, практически каждый день представляю интересы своих клиентов в судах и не смотря на то, что прекрасно могу обойтись без этого источника заработков, все же продолжаю работать и зарабатывать. Почему собственно нет, если я могу и умею? Кроме того, присутствует спортивный интерес, потребность самовыражения и удовольствие от выполнения поставленных, порой трудных, задач. Конфликта интересов со своими клиентами в офлайне у меня нет, чем больше получается у меня отсудить средств в их пользу, тем большее вознаграждение получаю я. Так же и с инвесторами, которые инвестируют в памм-счет под моим партнерским руководством конфликта интересов не имеется, поскольку управляющий получает свое вознаграждение только от прибыли инвестора и расплачивается со мной со своего вознаграждения (мой процент не касается прибыли инвестора). Следовательно, нет прибыли у инвестора, нет вознаграждения управляющему и соответственно, не будет у меня моих процентов от привлечения инвестора. Так что, читайте все внимательно уважаемые, я крайне заинтересован, чтобы Вы получали прибыль.

«Как правильно выбрать памм-счет»

На тему как выбрать памм-счет написано огромное количество статей, где раскрываются множество характеристик, стратегий применяемых управляющими, формулы для правильного расчета доходности и просадок и т.п. Все эти знания действительно полезны и их необходимо применять на практике. Я же ограничусь несколькими полезными на мой взгляд мыслями на тему «как правильно выбрать памм-счет»:
1. Самый важный показатель - это возраст, поэтому я всегда выбираю для инвестирования счета возрастом не менее 2 лет (1,8). Подразумевается, что за 2 года существования памм-счета, соответственно управления им, трейдер отработал свою систему, подстроил и предусмотрел все рыночные провокации. Таким образом, исключаем вероятность простого везения и случайностей.
2. Положительная динамика доходности. Есть памм-счета с возрастом год и более, не показывающие рост доходности со временем. В такие счета смысла инвестировать нет, наверное, всем понятно почему.
3. Полуавтоматическая торговля. Выбираем памм-счета, в которых трейдер использует роботизированную систему, то есть торгует советник, трейдер лишь контролирует его систему, анализирует убытки, подстраивает под текущие технические факторы, при необходимости совершенствует, контролирует. Таким образом, исключаем возможные человеческие факторы, эмоции и т.п.
4. Обязательное выставление управляющим защитных стопов. Как говорит один знакомый трейдер «нет стопа – нет Вашего депозита». Постоянное пересиживание позиции рано или поздно приведет к сливу средств.
5. Нежелательно отбирать в инвестиционный портфель памм-счета управляющий которых использует в торговле опасные приемы такие как метод Мартингейла, сетка, пересиживание и т.п., по крайней мере без выставления жестких стопов. Опять же «нет стопа-нет Вашего депозита».


Впрочем с п. 5 не все так однозначно, 2-года для памм-счета серьезный срок и если он с тем же Мартином просуществовал так долго, значит управляющий применяет токсичные методики в меру. Но опять же до поры до времени и без стопов рано или поздно MARGIN-CALL памм-счет накроет(. Все же не рекомендую.


6. Желательно, конечно же, лично знать управляющего и иметь хоть малейшее представление о нем.
Данный пункт практически не выполним для абсолютного большинства инвесторов, но хотя бы дистанционно пообщаться с управляющим памм-счетом, переписываться, прощупать характер, узнать какое у него образование все же стоит. Замечательно если трейдер имеет математический склад ума и соответственно образование. Я убежден в том, что человек не понимающий математику не может быть хорошим трейдером.

«Как выбрать памм-счет для инвестирования в альпари»

Пожалуй в этом случае проще написать о том, как не надо выбирать памм-счет для инвестирования, чем писать о том как выбрать. Безусловно, рекомендации (да и у других брокеров) те же, что и отражены выше. А вот рекомендации Альпари по выбору, а рейтинг Альпари, все же рекомендация, довольно спорный момент. Я считаю, что рейтинг Альпари для выбора правильных памм-счетов не подходит. Разберем почему:
1. В рейтинге не учитываются стратегии применяемые управляющими, большинство управляющих топовых счетов в рейтинге используют токсичные методики. Опасность токсичных методик очевидна, размусоливать не буду.
2. В топе рейтинга представлены также относительно молодые памм-счета. Они могут попасть в рейтинг  случайно, можно сказать управляющему везет до поры до времени, а вот что будет со счетом в случае изменения рыночной ситуации предположить сложно.
3. Сотрудники Альпари, да и на сайте Альпари встречается упоминание о важности ощутимого капитала управляющего, т.е. чем выше капитал управляющего в памм-счете тем лучше. Категорически не согласен с этим утверждением, а даже категорически против того, что в памм-счете должен присутствовать капитал управляющего. Разберем этот пункт подробнее:
Проявление эмоций в торговле не допустимо, риск потери собственных средств мешает трейдеру адекватно оценивать рыночную ситуацию, адекватно оценивать существующие риски, просадки могут подтолкнуть его к значительному увеличению рисков с целью отбить потери собственных средств. К убыткам инвесторов управляющий относится с относительным спокойствием, поскольку собственные средства не теряет, а вот потеря своих может подтолкнуть его к непредсказуемым действиям. В случае с опытными трейдерами, которые зарабатывают значительное вознаграждение от прибыли инвесторов, капитал управляющего практически никакой полезной информации для инвесторов не представляет, без разницы сколько он там держит 300$ или 10000$, для них эта сумма незначительная. А вот в случае с менее опытными управляющими чем выше капитал управляющего, тем рискованнее памм-счет. Согласитесь мы не можем знать, откуда у него эти деньги? Может он взял их в кредит, возможно у бандитов или продал свое имущество?
Вывод: чем меньше капитал управляющего тем лучше, а не наоборот как утверждают в Альпари.
Кстати, в Дукаскопи Банке в памм-счетах запрещено присутствовать капиталу управляющего.

"Как заработать на памм-счетах?"


Все вышеперечисленные мной рекомендации конечно же важны и их следует учитывать и я думаю многие учитывают. Но это не панацея. Я категорически утверждаю, что абсолютное большинство инвесторов памм-счетов зарабатывают мало или терпят постоянные убытки, каким бы замечательным не был памм-счет. Все вышеперечисленное играет роль в успешности инвестирования только на условные 20 или 10%. Самое главное в достижении успеха это правильная стратегия инвестирования. Рассмотрим представленный ниже график:

рис.1

rash 2

 

Возьмем стартовую сумму к примеру 100$ в точке А, каждый вертикальный отрезок равен  значению в 50$, со знаком плюс выше точки А, и со знаком минус ниже точки А:

100$=100-50+50+50-50-50+50+50-50-50+50+50-50=100$

Как видите, от всех манипуляций с плюсом и минусом сумма остается неизменной.

Теперь возьмем для расчетов не просто  числовое значение в 50$, а процентное:

100$=100-50%+50%+50%-50%-50%+50%+50%-50%-50%+50%+50%-50%=17,80$

Как видите 100$ превратились в 17,80$, при том что условные прибыль и просадка всегда равны 50%. И график в этом случае будет приблизительно такой:

рис.2

rash 3

каждый вертикальный отрезок равен 50%, однако в числовом выражении отрезки получаются различные.

Предположим минимальный шаг изменения доходности памм-счета равен этим самым 50%. Мы вложили на старте 100$, на счете образовалась просадка в один шаг равный 50%, чтобы восстановить баланс до изначальных 100$ необходимо уже 100%, а не 50%:

100$=100$-50%+100%

 

А чтобы получить прибыль в один условный шаг необходимо 150%:

 

150$=100$-50%+150%

 

Таким образом, если инвестировать по принципу "положил и забыл" крайне необходимо чтобы на каждый условный один шаг с отрицательным значением приходилось как минимум три условных шага с положительным значением. Плюс ко всему следует учитывать вознаграждение управляющего, которое в каждый расчетный период фиксируется и в последующем не пересчитывается. 

Назовем график на рис.2 условно оптимально-нейтральным. Управляющий памм-счетом по сути торгует нейтрально, поскольку количество убыточных позиций в 50% равно количеству прибыльных позиций с теми же 50%. Задача состоит в том, чтобы наши инвестиции при такой торговле управляющим приносили прибыль. Как мы уже посчитали выше, инвестирование по принципу "положил и забыл" с катастрофической скоростью поглотит все наши средства. Однако если расчетные 100$, разделить на несколько частей к примеру 20/30/50, из которых 20$ участвуют в торговле постоянно, вторая часть в 30$ вливается на просадке, третья часть в 50$ вливаются на второй просадке, очевидно получение прибыли, при условии что при выходе из просадки на минимальный шаг все средства за исключением начальных 20$ фиксируются до следующих просадок. Калькулятор Вам в помощь). Причем такого рода стратегия инвестирования в памм-счета может быть различных вариаций, к примеру

а)Пересчет баланса и высчитывание процентных долей после каждой сделки

б)Фиксированное распределение долей и перерасчет за определенный расчетный период

Кроме того, считаю необходимым на каждом конкретном памм-счете учитывать максимальное количество убыточных сделок подряд за прошедший период. Допустим, за все время существования памм-счета Краш-Тест, за исключением периода разгона, пару раз возникала серия из трех убыточных сделок, соответственно уместной зоной для использования второй доли капитала, предназначенной для доливания в памм-счет является не первая убыточная сделка, а вторая. Но это уже зависит от восприятия рисков каждым отдельным инвестором. Кому как комфортно.

На этом все. Всем спасибо за внимание!

P.s. Обязательно к прочтению эта статья.

 

Опубликовано 05.12.2017 г.